Энергодипломатия. Часть 2
II.Основное содержание работы
Анализируется международное движение капиталов как фактор
глобализации нефтяного сектора мирового хозяйства, основные формы и потоки капиталов в мировом нефтегазовом комплексе, а
также место России в экспансии энергоресурсов и капиталов на мировом
нефтегазовом рынке.
Процессы глобализации
мирового хозяйства, включая нефтегазовый комплекс, стали логическим
продолжением интернационализации мировой экономики. Она характеризуется
увеличением объемов и темпов перемещения энергетических капиталов, опережающим
ростом международной торговли топливом и энергией, а также формированием
мировых нефтегазовых рынков.
Одновременно с глобализацией развивается и
другая тенденция — регионализация и создание региональных рынков, что не
противоречит глобализации, а региональную интеграцию можно рассматривать как
элемент экономической глобализации. Отражением этих процессов стало создание
региональных экономических союзов (ЕС, НАФТА, АСЕАН, АТЭС, Меркосур, ШОС, СНГ,
ЕврАзЭС, ЕЭП) и энергетических организаций (МЭА, ОПЕК). Проявлением процессов
глобализации в нефтегазовой отрасли стало появление и развитие мощных
транснациональных компаний (ТНК), которые снижают мировые таможенные барьеры и
ускоряют движение энергоносителей и капиталов.
Миграция капиталов и
инвестиций в мировой нефтегазовой сфере между странами и континентами стала
важнейшим элементом современной мировой экономики. Мировые потоки
энергокапиталов в основном повторяют экспортно-импортные потоки газа, нефти и
нефтепродуктов. Основными поставщиками прямых капиталов и инвестиций в
энергетику являются развитые страны, они являются одновременно крупнейшими
импортерами и экспортерами капитала. Основные потоки вывоза энергетического
капитала осуществляются из промышленно развитых государств, происходит активная
миграция энергетического капитала и между самими развитыми странами. Крупнейшие
потоки энергетического капитала пролегают в треугольнике США, ЕС и Япония. Общая
тенденция движения капиталов в мировой энергетике отражает его стремление в
страны с малыми рисками для инвесторов, с политической и экономической
стабильностью.
Тенденцией последних десятилетий стал
приход развивающихся стран на рынок энергетических капиталов. Активизировался
перелив капитала между развивающимися странами, а также между новыми
индустриальными и развивающимися странами. Особо можно выделить Китай, который
активно привлекает иностранные инвестиции в ТЭК, а также экспортирует капитал в
нефтегазовую отрасль других стран. На международном рынке энергетических
инвестиций и капиталов высокую активность проявляют страны-экспортеры нефти,
особенно члены ОПЕК.
В мире произошло изменение географии
размещения мировых центров производства и потребления нефтегазовых ресурсов и
направлений энергопотоков. В настоящее время происходит усиление конкуренции,
формирование новых производителей нефти и газа в Северной и Центральной Африке,
Латинской Америке, Юго-Восточной Азии, на Ближнем Востоке. Помимо старых производителей (Бл. и Ср. Восток, Лат, Америка,
США) все большую роль в удовлетворении спроса на углеводороды играют страны, не
входящие в ОПЕК (Россия, центральноазиатские страны и прикаспийские
государства, Канада, Мексика, Норвегия). Среди потребителей еще более серьезные
изменения: многие развивающиеся страны (Бразилия, Мексика) и в первую очередь
азиатские (Китай, Индия) резко усилили свою долю в потреблении нефти и газа. С
другой стороны происходит относительное сокращение доли Европы и Северной
Америки в производстве и потреблении нефтегазовых энергоресурсов. В результате
изменилась география центров добычи и потребления, что сказывается на изменении
направлений и плотности мировых потоков нефти и газа, а также энергокапиталов.
В настоящее время
в мировой практике различаются самые различные формы сотрудничества в
нефтегазовой сфере. Основной формой остается классический экспорт-импорт нефти
и газа, а заключение долгосрочных контрактов остается важным экономическим
механизмом, гарантирующим надежность поставки углеводородов. Однако в последние
годы происходит переход к краткосрочным контрактам, спотовым, одноразовым сделкам, биржевой торговле. Стали
развиваться новые современные формы взаимоотношений компаний и государств в
нефтегазовой отрасли, среди которых: совместные проекты добычи и транспортировки
нефти и газа; межгосударственные слияния и поглощения в нефтегазовом секторе;
создание СП и альянсов; образование ТНК нефтегазовой промышленности;
приобретение зарубежных активов и обмен капиталами в области добычи,
переработки и распределения углеводородов.
Такая форма как приобретение энергоактивов
и обмен активами между нефтегазовыми компаниями разных стран мира особо важна
для данного исследования, поскольку, на наш взгляд, наиболее отражает современную тенденцию
глобализации мирового рынка. Сегодня в результате обмена капиталов, слияний и
поглощений и диверсификации бизнеса нефтегазовые компании превращаются в
крупнейшие ТНК со смешанным капиталом разных стран, работающие в различных
отраслях мировой энергетики.
На этом фоне в последние
годы произошла активизация внешней нефтегазовой политики России, как в
западном, так и восточном направлении. Россия намерена сохранить и расширить
контроль над внешними потоками нефтегазового капитала в различных регионах
мира. Государство использовало благоприятную ценовую ситуацию для выполнения
ряда крупных экспортных проектов. Началось строительство газопровода «Северный
поток» (Nord Stream), нефтепровода Восточная Сибирь - Тихий океан (ВСТО) с
ответвлением на Китай и восточного газопровода, который открывает путь на рынки
АТР. Планируется продление газопровода «Голубой поток» в ЕС, расширение
Балтийской трубопроводной системы (БТС-2) и создание перевалочных мощностей на
Балтике в обход Украины и Белоруссии, а также реализация проекта газопровода
«Южный поток» и нефтепроводов Бургас-Александруполис и Самсун-Джейхан для
транспортировки российских энергоресурсов в ЕС.
В последнее десятилетие можно отметить
довольно активную экспансию российских нефтегазовых компаний на зарубежных
рынках как в сфере добычи и транспортировки, так и переработки и распределения
топлива и энергии. Российские нефтегазовые компании России (прежде всего,
Газпром и Лукойл, а также Роснефть, ТНК-BP и др.) превратились в мощные
корпорации, способные конкурировать на мировом рынке.
Основное отличие экспансии российских
нефтегазового капитала за рубеж на современном этапе от предыдущего этапа 90-х
годов заключается в усилении роли государства в нефтегазовом секторе и продвижении за рубеж
контролируемых им компаний. 10-15 лет назад экспансия российского нефтегазового
капитала за рубеж осуществлялась самими быстро окрепшими частными
компаниями (ЮКОС, ЛУКОЙЛ и др.) на свой
страх и риск и зависела от умения работать на мировом рынке. В настоящее время
государство лоббирует зарубежную экспансию контролируемых им госкомпаний
нефтегазового сектора (Газпром, Роснефть, Газпром нефть) за счет
административного ресурса, господдержки и нефтегазовой дипломатии на самом
высоком уровне. Сегодня российская экспансия в мировой нефтегазовый рынок идет
не столько путем развития частных ВИНК в ТНК (хотя Лукойл и продолжает активно
продвигаться за рубеж), а в форме поддерживаемого государством приобретения
госкомпаниями Роснефть и Газпром зарубежных активов или обмена активами с
зарубежными компаниям. Пример - соглашения Газпрома с немецкими BASF и E.ON, итальянской ENI и французской GdF. Обмен активами используется и в
долевом строительстве газопровода «Северный поток» с европейскими компаниями.
Участники «Северного потока» получают доли в Южно-Русском нефтегазовом
месторождении или возможность по-другому выходить на российский рынок.
Напомним, что всем этим сделкам предшествовали встречи и переговоры на самом
высоком уровне: российского президента с руководителями Германии, Италии и
Франции.
Противники зарубежной экспансии российских
компаний считают, что экспорт капиталов сокращает бюджетные доходы, за счет
российских средств создаются и оборудуются рабочие места за границей, хотя
российские предприятия сами остро в этом нуждаются. Большинство экспертов все
же положительно расценивает процессы интернационализации российских компаний
нефтегазового сектора и выступает за активизацию этого процесса. Выход
российских капиталов на мировой рынок и зарубежная экспансия нефтегазовых
компаний позволяет: завоевывать новые рынки сбыта и источники сырья; получить
дополнительные источники доходов и повышения эффективности; преодолению
барьеров и ограничений в торговле и обмене энергоресурсами; помогает установлению контроля над всей
производственной цепочкой, если недостает одного из ее звеньев (к примеру,
когда добывающая компания приобретает НПЗ или сбытовые структуры за рубежом);
получить самые современные технологии и высококлассный менеджмент;
способствует уменьшению издержек производства при экспорте энергоресурсов;
дает возможность перебрасывать капиталы между российскими и зарубежными
подразделениями в зависимости от конъюнктуры на внутреннем и внешнем рынке.
Отметим, что при реализации цели
продвижения российского капитала в нефтегазовый сектор за рубежом интересы
российского государства и российских нефтегазовых компаний совпадают. Активная
внешняя энергетическая экспансия идет на пользу самому российскому бизнесу и
власти, поскольку приносит компаниям и государству доходы, способствует росту
геополитического влияния и имиджа России за рубежом, а также интеграции
российской экономики в глобальную.
Российские потоки нефтегазовых капиталов в
основном повторяют экспортные потоки российской нефти, нефтепродуктов и газа.
Основные потоки направлены в ЕС, Украину и Белоруссию. ЛУКОЙЛ и Газпром
осуществляют разведку и разработку месторождений углеводородов в целом ряде
стран СНГ. Российский бизнес в результате приватизации и покупки активов
контролирует значительную часть транспортной инфраструктуры, рынка
нефтепродуктов и нефтепереработки в государствах ближнего зарубежья, прежде
всего, Украины и Белоруссии. В дальнем зарубежье российские компании также
участвуют в добычных, транспортных и сбытовых проектах. Газпром владеет
крупными долями транспортно-распределительных и сбытовых компаний многих стран
Европы. Яркий пример российской энергетической экспансии в дальнем зарубежье
это приобретение ЛУКОЙЛом в США и Турции крупной сети АЗС.
Российское государство видит в
контролируемой им крупнейшей энергетической компании «Газпром» инструмент геополитического влияния
на мировой арене и пытается превратить его в глобальную энергетическую корпорацию
с широким направлением деятельности. Главным вектором внешней стратегии
Газпрома остается работа на европейском рынке. В Европе Газпром уже не просто
экспортер, а участник газового рынка, поскольку владеет крупными долями в
транспортно-сбытовых компаниях ЕС. «Газпром» входит в проекты добычи газа на
территории стран ЮВА и АТР, в частности, Индии, Вьетнаме, собирается добывать
газ в Египте. В последние годы "Газпром" заключил договора с BASF и
E.ON (Германия) и ENI (Италия) об обмене активами.
В 2007 г. число зарубежных проектов НК Лукойл
выросло до 26 в 13 странах мира, а зарубежная деятельность обеспечивала до 10%
всей прибыли. Лукойл уже представлен в таких регионах, как Европа и СНГ, Каспий, Африка, Ближний Восток и Латинская
Америка, в США, Турции, Италии и Голландии. Дальнейшее развитие Лукойла будет
идти в направлении экспансии на иностранных рынках. и ТНК-BP также работает за рубежом, а
«Роснефть» пытается выйти на мировые рынки, создает СП.
Российские инвестиции в зарубежную
переработку и сбыт нефти и газа (downstream) следует признать более успешными и
значимыми, чем в сфере геологоразведки и добычи (upstream). У Лукойла - лидера зарубежной экспансии в сфере
переработки и сбыта сейчас нефтепереработка составляет около 30 млн. т., а доля
нефтепродуктов, производимых на своих зарубежных НПЗ, занимает примерно 20% от
общего объема. Примеру Лукойла хотят последовать другие компании – Роснефть
и Газпром нефть.
Сравнивая экспортные стратегии отечественных
нефтегазовых компаний, следует отметить, что Газпром, будучи геополитическим
инструментом России, в последние годы пытается скупить за рубежом все подряд.
Однако такая диверсификация вызывает недоумение у многих экспертов, поскольку
превращает Газпром в перегруженный разнородными активами конгломерат. У
Газпрома, как и у Лукойла, присутствует желание приобретать за рубежом добывающие
активы. Но в отличие от Газпрома экспортная стратегия Лукойла более прагматична
и продуманна, более четко выражено
направление в зарубежную переработку и конечный сбыт (АЗС). В свою
очередь у Газпрома, более чем у Лукойла, развита транспортная и газораспределительная
сеть за рубежом, а в последние годы активизировалась работа и в сбытовом
секторе ЕС.
Также исследования проблемы выхода
российского бизнеса на мировые нефтегазовые рынки и пути их решения.
При всей активности российских нефтегазовых
компаний за рубежом, еще рано заявлять об их широкой мировой экспансии. Степень
участия российских ВИНК в борьбе за мировые запасы углеводородов еще довольно
низкая. У «Газпрома» мало зарубежных добычных проектов. Российские ВИНК
углеводородного сектора по опыту работы на мировом рынке и инвестиционным
возможностям серьезно отстают от своих западных коллег. Они не представлены в
таких странах как Нигерия, Ангола, Аргентина, Бразилия, Индонезия, Малайзия и
таких перспективных нефтегазоносных регионах мира, как шельфы Северного моря и
Мексиканского залива, Ближний Восток. Оставляет желать гораздо большего их
участие в зарубежных проектах по добыче углеводородов в СНГ, Венесуэле, Иране, Колумбии, Египте,
Сирии, Ливии и других странах. Газпром нефть, «Сургутнефтегаз», «Татнефть» и
«Башнефть» пока вообще не проявили себя в области приобретения активов за
рубежом, и работают, в основном, на внутреннем рынке. Даже у лидера зарубежной
экспансии - «ЛУКОЙЛа» - доля нефти, добываемой за рубежом, составляет менее 10%. Для сравнения, у
нефтегазовых компаний США заграничная доля равна 50-80%.
Экспансию российских нефтегазовых компаний
за рубеж существенно осложняют как внешнеэкономические, так и внутренние
проблемы нефтегазового комплекса России, которые отражаются на его экспортных
возможностях. Негативно сказывается дисбаланс в структуре потребления
энергоресурсов в сторону природного газа. Наметилась тенденция снижения темпов
роста добычи нефти и газа, а также уменьшения объемов экспорта углеводородов.
Снижение темпов роста добычи связано с истощением ресурсной базы и старых запасов, запаздыванием ввода новых месторождений.
Низкое качество нефтепродуктов и малая глубина переработки углеводородов в
России также отрицательно сказывается на их экспорте. При этом существенно
уменьшаются доходы от экспорта нефтепродуктов. Для продвижения в Европу
потребуется дорогостоящая модернизация НПЗ и производство топлива стандарта
Евро-4. Пока выгоднее торговать на внешнем рынке сырой нефтью, поскольку
затраты на ее экспорт меньше, чем нефтепродуктов. Тут нужна более гибкая
налоговая политики государства в отношении экспорта продукции высокой степени
переработки.
Россия только в 2009 году вошла в состав
участников индустрии сжиженного природного газа (СПГ) ( проект Сахалин – 2 ).
Преимущество СПГ в том, что его можно экспортировать напрямую, миную транзитные
страны, в том числе выйти на новые рынки - в США, КНР и Индию, Японию и Южную
Корею. В качестве центров для создания производств и географических потоков
экспорта СПГ в России наиболее перспективны северо-западное и дальневосточное
направления, а также северный маршрут в
США. А выходить с большими объемами СПГ в Европу не экономично, поскольку в
этом случае российский сжиженный газ будет конкурировать с уже налаженными
поставками трубопроводного газа.
Несмотря на помощь государства в экспансии за рубеж российских
нефтегазовых госкомпаний, те имеют немало проблем на мировых рынках. Мешают
экономические препоны, тарифные и нетарифные барьеры, а также антироссийские
тенденции в политической сфере. Отсутствие внятной внешней энергетической
стратегии России препятствует эффективному развитию нефтегазового комплекса и
негативно влияет на его экспортные возможности. В экспорте российских
углеводородов абсолютно доминирует Европа, а экспорт в США, Китай и Японию
составляет лишь несколько процентов от общего объема. Правда в связи с пуском
первой очереди трубопровода ВСТО до ст. Сковородино и достройки ветки от ст.
Сковородино в Китай партнёрские отношения в Восточном направлении стали
укрепляться.